什么是公司制私募基金

什么是公司制私募基金

什么是公司制私募基金?

基金 858人次 2022-9-19 14:16
我想问一下,什么是公司制私募基金?
最佳答案:
公司制私募基金是股份投资公司的一种形式(如某某某投资公司),公司由具有共同投资目标的股东组成,并设有最高权力机关股东大会、执行机关董事会和监督机关监事会。通过对这三大机关进行相应的权力配置和制衡,使公司尽最大努力为股东的利益服务。同时,投资者通过购买公司的基金份额,即成为该公司的股东,并享有《公司法》所规定的参与管理权、决策权、收益分配权及剩余资产的分配权等。
公司制私募基金的优劣势
公司制私募基金既有利于聚集社会广大的闲散资金,进行规模化投资运作,又有利于抵抗资本市场的投资风险,从而提高资本收益的回报率。例如美国巴菲特的伯克夏·哈撒韦公司就是典型的公司制私募基金。
但公司制私募基金的主要不足是双重纳税,即公司需要缴纳各种企业所得税,而投资者须就分红缴纳个人所得税。这在一定程度上既抑制了股东的投资积极性,同时又限制了股份投资公司的规模效应。
对大型私募基金来说,如果采用一个专用账户来运作,由于风险较高,难以获得投资人的认同。这样,它们往往不得不采用公司制形式,所以运营成本相对较高。目前,这类公司型私募基金实际上面临着双重纳税的问题:既要缴纳33%的企业所得税,同时在分红时还要缴纳个人所得税,另外还得面临着作为公司要应付的年检等一大堆麻烦事情。显然,这部分私募基金的运营成本要比公募基金高出许多。
公司制私募基金的策略
目前克服缺点的可行方法是:
(1)将公司注册为高科技企业(可享受诸多优惠,但可能需要有关政府部门的认定),并注册于税收比较优惠的地方;
(2)联合或收购一家可以享受税收优惠的企业(最好是非上市公司,避免过多的信息披露);
(3)与外资基金管理公司合作,人世后,外资可以逐步进入基金领域,与其合作,不仅可以享受税收优惠,还可以师其之长。但这一方面要求发起人影响比较大,另一方面,审批过程可能较复杂。
以上就是12行金融导航网12hang.com)对 什么是公司制私募基金? 的问题解答,如您对 什么是公司制私募基金? 的问题解答有更好的解答,请通过QQ:2477359901 / 2477359901@qq.com 向我们反馈!

相关问答

开放式基金为什么采用未知价定价法? 什么是分级基金? 基金管理公司的组织结构是什么? QDII有什么特点? 申购基金持有期是从什么时候开始算起? 封闭式基金净值的计算和公布? 什么是基金销售机构? ETF与ETF联接基金异同比较的区别在哪里? 货币市场基金特点是什么? 雪球基金定投扣款日几点扣款? ETF套利是什么意思? ETF的次级市场交易模式? 开放式基金基本概念是什么? 基金的收益来源有哪些? 什么是基金转换? 什么是赎回费? 什么是基金风险? 什么是基金管理费? 什么是房地产基金? 什么是保本基金的投资风险? 开通网上交易当天能申购基金吗? 什么是R平方? 雪球基金的私募基金合格投资者认证标准是什么? 基金定投赎回时点很重要? 什么是产业或区域型基金? 基金定投的基本概念是什么? 什么是证券投资基金投资人? 如何办理基金定投? 雪球基金如何停止定投? 什么是净值成长率? 通过直销点办理赎回基金撤单后,份额何时可用? 雪球基金无法提供银行凭证怎么办? 成为基金托管人的资格是什么? 什么是基金申购费? 购买开放式基金后如何查询份额? 什么是基金利益分配? 什么是基金托管人? 什么是绝对收益型基金? 基金的收益的算法? 基金的主要特征是什么? 封闭式基金的历史与现状? 什么是基金注册登记机构? 基金信息披露有什么作用? 账户中持有的份额只赎回一部分,可以吗北信瑞丰基金有最低持有份额限制吗 ...? 开放式基金与股票的区别? 开放式基金的优点是什么? 什么是股票基金? 封闭式基金简介? LOF基金有哪些? 什么是先锋500指数基金? 什么是买卖封闭式基金的手续? 如何选择适合我的基金? 封闭式基金投资技巧? 基金收益分配(分红)的原则和方式? 什么是基金净值? 股票基金的特点是什么? 什么是成长收益型基金? 指数基金的种类有哪些? 什么是基金账户? ETF有什么特点?